Если вы хотите изучить Excel для финансов, то вы попали в нужное место. В Finance мы стремимся помочь вам продвинуться по карьерной лестнице в качестве финансового аналитика ... и быть экспертом в Excel - большая часть этого.
В этом руководстве мы разбили то, что, по нашему мнению, является наиболее важными функциями Excel для профессионалов в области финансов. Если вы пройдетесь по этому списку, мы уверены, что вы будете хорошо подготовлены к тому, чтобы стать финансовым аналитиком мирового класса. Руководство для аналитиков Trifecta® Полное руководство о том, как стать финансовым аналитиком мирового уровня. Вы хотите быть финансовым аналитиком мирового уровня? Вы хотите следовать передовым отраслевым практикам и выделяться из толпы? Наш процесс, который называется The Analyst Trifecta®, состоит из аналитики, презентации и мягких навыков в Excel.
10 лучших функций Excel для финансов
Вот 10 самых важных функций и формул, которые вам нужно знать, простые и понятные. Следуйте этому руководству, и вы будете готовы решать любые финансовые проблемы в Excel. Следует отметить, что, хотя каждая из этих формул и функций полезны независимо, их также можно использовать в комбинациях, которые делают их еще более мощными. Мы будем указывать на эти комбинации везде, где это возможно.
# 1 XNPV
Формула: = XNPV (Discount_rate, Cash_flows, Date)
Формула номер один в Excel для профессионалов в области финансов должна быть XNPV. Любой оценочный анализ, направленный на определение стоимости компании, потребует определения чистой приведенной стоимости (NPV) ряда денежных потоков.
В отличие от обычной функции NPV в Excel, XNPV учитывает определенные даты для денежных потоков и, следовательно, намного более полезен и точен.
Чтобы узнать больше, посетите наш бесплатный ускоренный курс Excel.
# 2 XIRR
Формула: = XIRR (денежные потоки, даты)
Тесно связанная с XNPV, еще одна важная функция - XIRR XIRR vs IRR. Зачем использовать XIRR vs IRR. XIRR назначает конкретные даты каждому отдельному денежному потоку, что делает его более точным, чем IRR, при построении финансовой модели в Excel. , который определяет внутреннюю норму прибыли для ряда денежных потоков с заданными датами.
XIRR всегда следует использовать вместо обычной формулы IRR, поскольку периоды времени между денежными потоками вряд ли будут в точности одинаковыми.
Чтобы узнать больше, см. Наше руководство по сравнению XIRR и IRR в Excel. XIRR и IRR. Зачем использовать XIRR и IRR. XIRR назначает конкретные даты каждому отдельному денежному потоку, что делает его более точным, чем IRR, при построении финансовой модели в Excel. .
# 3 MIRR
Формула: = MIRR (денежные потоки, стоимость заимствования, ставка реинвестирования)
Вот еще один вариант внутренней нормы доходности. Внутренняя норма доходности (IRR) Внутренняя норма доходности (IRR) - это ставка дисконтирования, при которой чистая приведенная стоимость (NPV) проекта равна нулю. Другими словами, это ожидаемая совокупная годовая норма прибыли, которая будет получена от проекта или инвестиций. это очень важно для профессионалов в области финансов. Буква M означает «изменено», и эта формула особенно полезна, если денежные средства от одной инвестиции вкладываются в другую инвестицию.
Например, представьте, что денежный поток от частного бизнеса затем инвестируется в государственные облигации.
Если бизнес имеет высокую доходность и дает 18% IRR Внутренняя норма доходности (IRR) Внутренняя норма доходности (IRR) - это ставка дисконтирования, которая делает чистую приведенную стоимость (NPV) проекта равной нулю. Другими словами, это ожидаемая совокупная годовая норма прибыли, которая будет получена от проекта или инвестиций. , но денежные средства по ходу дела реинвестируются в облигацию только под 8%, комбинированная внутренняя норма доходности (IRR) Внутренняя норма доходности (IRR) - это ставка дисконтирования, которая составляет чистую приведенную стоимость (NPV) нулевой проект. Другими словами, это ожидаемая совокупная годовая норма прибыли, которая будет получена от проекта или инвестиций. будет намного меньше 18% (это будет 15%, как показано в примере ниже).
Ниже приведен пример MIRR в действии.
Чтобы узнать больше, посетите наш бесплатный ускоренный курс Excel.
# 4 PMT
Формула: = PMT (ставка, количество периодов, текущая стоимость)
Это очень распространенная функция в Excel для финансовых специалистов, работающих с финансовым моделированием недвижимости. REFM Наш курс REFM разработан, чтобы научить вас создавать финансовую модель развития недвижимости с нуля в Excel. Получите наш курс REFM прямо сейчас. Формулу проще всего представить себе как калькулятор выплат по ипотеке.
Учитывая процентную ставку, количество периодов времени (годы, месяцы и т. Д.) И общую стоимость ссуды (например, ипотеки), вы можете легко вычислить, сколько будут выплачиваться выплаты.
Помните, что это дает общий платеж, который включает как основную сумму, так и проценты.
См. Пример ниже, который показывает, какими будут ежегодные и ежемесячные платежи по ипотеке в размере 1 млн долларов с 30-летним сроком и процентной ставкой 4,5%.
Чтобы узнать больше, посетите наш курс финансового моделирования в сфере недвижимости!
# 5 IPMT
Формула: = IPMT (ставка, номер текущего периода, общее количество периодов, текущая стоимость)
IPMT рассчитывает процентную часть фиксированного платежа по долгу. Эта функция Excel очень хорошо работает вместе с указанной выше функцией PMT. Разделяя процентные платежи в каждом периоде, мы можем получить платежи по основному долгу в каждом периоде, взяв разницу PMT и IMPT.
В приведенном ниже примере мы видим, что процентная выплата в 5-м году составляет 41 844 доллара по 30-летнему займу с процентной ставкой 4,5%.
# 6 ЭФФЕКТ
Формула: = ЭФФЕКТ (процентная ставка, количество периодов в году)
Эта финансовая функция в Excel возвращает эффективную годовую процентную ставку для многолетнего начисления сложных процентов. Это очень важная функция Excel для финансовых специалистов, особенно тех, кто занимается кредитованием или заимствованием.
Например, годовая процентная ставка (APR) 20,0%, которая составляет ежемесячно, на самом деле является эффективной годовой процентной ставкой 21,94%.
См. Подробный пример этой функции Excel ниже.
# 7 DB
Формула: = DB (стоимость, ликвидационная стоимость, срок службы / количество периодов, текущий период)
Это отличная функция Excel для бухгалтеров. Бухгалтерский учет Государственные бухгалтерские фирмы состоят из бухгалтеров, чья работа заключается в обслуживании бизнеса, частных лиц, правительств и некоммерческих организаций путем подготовки финансовых отчетов, налогов и профессионалов в области финансов. Если вы хотите избежать создания большого графика амортизации по уменьшающемуся балансу (DB) График амортизации В финансовом моделировании требуется график амортизации для связи трех финансовых отчетов (доход, баланс, денежный поток) в Excel, Excel может рассчитать ваши амортизационные расходы в каждый период с этой формулой.
Ниже приведен пример того, как использовать эту формулу для определения амортизации БД.
В финансовом моделировании Что такое финансовое моделирование Финансовое моделирование выполняется в Excel для прогнозирования финансовых показателей компании. Обзор того, что такое финансовое моделирование, как и зачем его создавать. , аналитики обычно составляют график амортизации вручную. Чтобы узнать больше, ознакомьтесь с нашей серией курсов финансового моделирования.
# 8 СТАВКА
Формула: = СТАВКА (количество периодов, купонная выплата за период, цена облигации, номинальная стоимость облигации, тип)
Функция RATE может использоваться для расчета доходности к погашению для ценной бумаги. Это полезно при определении средней годовой нормы прибыли от покупки облигации.
# 9 FV
Формула: = БС (ставка, количество периодов, выплаты, начальная стоимость, тип)
Эта функция удобна, если вы хотите знать, сколько денег у вас будет в будущем, учитывая начальный баланс, регулярные платежи и процентную ставку сложного процента.
В приведенном ниже примере вы увидите, что произойдет с 25 миллионами долларов, если они будут расти на 4,5% ежегодно в течение 30 лет и получать 1 миллион долларов в год в дополнение к общему балансу. Результат - 154,6 миллиона долларов.
Чтобы узнать больше, посетите наш Расширенный курс формул Excel.
# 10 СКЛОН
Формула: = НАКЛОН (зависимая переменная, независимая переменная)
Финансовым специалистам часто приходится рассчитывать бета без рычага бета / бета актива без рычага бета (бета актива) - это волатильность доходности для бизнеса без учета его финансового рычага. Он учитывает только свои активы. Он сравнивает риск компании без рычагов с риском рынка. Он рассчитывается путем деления бета-коэффициента капитала на 1 плюс размер долга с поправкой на налог на собственный капитал (волатильность) акций при проведении анализа оценки и финансового моделирования. Хотя вы можете получить бета-версию акций из Bloomberg Financial Data Где найти данные для финансовых аналитиков - Bloomberg, CapitalIQ, PitchBook, EDGAR, SEDAR и другие источники финансовых данных для финансовых аналитиков в Интернете или из CapIQ CapIQ CapIQ (сокращение от Capital IQ) - это платформа рыночной аналитики, разработанная Standard & Poor's (S&P).Платформа широко используется во многих областях корпоративных финансов, включая инвестиционный банкинг, исследования капитала, управление активами и многое другое. Платформа Capital IQ предоставляет исследования, данные и анализ в частном и публичном порядке, часто лучше всего самостоятельно построить анализ в Excel.
Функция наклона в Excel позволяет легко рассчитать бета без рычага бета / бета актива без рычага бета (бета актива) - это волатильность доходности для бизнеса без учета его финансового рычага. Он учитывает только свои активы. Он сравнивает риск компании без рычагов с риском рынка. Он рассчитывается путем деления бета-коэффициента капитала на 1 плюс размер долга с поправкой на налог на собственный капитал с учетом еженедельной доходности акций и индекса, с которым вы хотите его сравнить.
В приведенном ниже примере показано, как точно рассчитать бета-версию в Excel для финансового анализа.
Чтобы узнать больше, посетите наши онлайн-курсы оценки.
Скачать бесплатный шаблон
Введите свое имя и адрес электронной почты в форму ниже и загрузите бесплатный шаблон прямо сейчас!
Дополнительные ресурсы по Excel для финансов
Мы надеемся, что это было полезным руководством по Excel для финансов. В Finance мы стремимся помочь каждому финансовому аналитику стать профессионалом мирового класса. Приведенные ниже финансовые ресурсы будут чрезвычайно ценными, чтобы помочь вам на этом пути.
Соответствующие ресурсы включают:
- Расширенные формулы Excel Расширенные формулы Excel, которые необходимо знать Эти расширенные формулы Excel очень важно знать и выведут ваши навыки финансового анализа на новый уровень. Вы должны знать дополнительные функции Excel. Изучите 10 лучших формул Excel, которые регулярно использует каждый финансовый аналитик мирового уровня. Эти навыки улучшат вашу работу с таблицами в любой карьере.
- Руководство по финансовому моделированию Бесплатное руководство по финансовому моделированию Это руководство по финансовому моделированию содержит советы и передовые методы работы с Excel в отношении предположений, драйверов, прогнозирования, связывания трех отчетов, анализа DCF и т.
- Как стать лучшим финансовым аналитиком Руководство для аналитиков Trifecta® Полное руководство о том, как стать финансовым аналитиком мирового уровня. Вы хотите быть финансовым аналитиком мирового уровня? Вы хотите следовать передовым отраслевым практикам и выделяться из толпы? Наш процесс, который называется The Analyst Trifecta®, состоит из аналитики, презентации и мягких навыков.
- Интерактивная финансовая карта карьеры