Под перекрестной гарантией понимается договоренность между двумя или более связанными компаниями о предоставлении гарантии по обязательствам друг друга. Такая гарантия обычно предоставляется между компаниями, торгующими в рамках одной группы, или между материнской компанией и ее дочерними компаниями. Перекрестная гарантия защищает компанию, которая приняла на себя обязательство (например, ссуду Промежуточная ссуда Промежуточная ссуда - это краткосрочная форма финансирования, которая используется для выполнения текущих обязательств до обеспечения постоянного финансирования. Она обеспечивает немедленный денежный поток, когда финансирование необходимо, но еще не доступен. Промежуточный заем предоставляется с относительно высокими процентными ставками и должен быть обеспечен каким-либо залогом) от потери активов в случае невыполнения своих обязательств.
Если одна компания в группе компаний берет ссуду в банке, а другие связанные компании предоставляют перекрестную гарантию, кредитор получает уверенность в том, что ссуда будет погашена. Если заемщик не может выплатить основную сумму и процентные платежи. Процентные расходы. Процентные расходы возникают из-за компании, которая финансирует за счет займов или аренды капитала. Проценты указаны в отчете о прибылях и убытках, но также могут быть рассчитаны с помощью графика долга. В графике должны быть указаны все основные долги компании на балансе, а проценты должны быть рассчитаны путем умножения своевременности. Кредитор может потребовать от поручителей выплатить ссуду от имени заемщика.
Как работает перекрестная гарантия
В соглашении о перекрестной гарантии лицо, предоставляющее гарантию, называется «гарантом», а физическое или юридическое лицо, которому предоставляется гарантия, называется «кредитором» или «кредитором». Физическое или юридическое лицо, чей платеж обеспечен гарантией, называется «принципалом» или «должником». Для публичной компании Частная и публичная компания Основное различие между частной и публичной компанией состоит в том, что акции публичной компании торгуются на фондовой бирже, а акции частной компании - нет. , от акционеров может потребоваться одобрение перекрестной гарантии, прежде чем она вступит в силу.
Один из способов работы перекрестной гарантии - это когда материнская компания и ее дочерняя компания. Дочерняя компания (дочерняя компания) - это коммерческое предприятие или корпорация, которая полностью принадлежит или частично контролируется другой компанией, называемой материнской или холдинговой компанией. Право собственности определяется процентом акций, принадлежащих материнской компании, и эта доля владения должна составлять не менее 51%. гарантировать друг другу финансовые обязательства. Материнская компания обязуется платить кредиторам, если дочерняя компания не может произвести согласованные платежи в соответствии со своим соглашением с кредитором. Иногда поручитель может выбрать гарантию только части ссуды.
Кроме того, если кредит слишком велик для гарантии одной компании, несколько связанных компаний могут предложить покрыть пропорциональную часть общей суммы кредита. Если заемщик не может произвести согласованные платежи, каждый из поручителей будет нести ответственность за выплату кредита.
Гарантийное соглашение
Соглашение о гарантии - это соглашение, в соответствии с которым гарант соглашается взять на себя ответственность по финансовым обязательствам другого лица в случае, если это лицо не сможет выполнить обязательства в согласованное время. В соглашении также указаны конкретные области, в которых гарант обещает предоставить гарантию в случае, если он не гарантирует всю ссуду.
Соглашение о гарантии дает кредитору преимущество в сделке, и соглашение может быть заключено в суде. По сути, суд может рассматривать гарантийное соглашение как гарантию возмещения убытков, которая компенсирует кредитору любые убытки, возникшие в результате неуплаты принципалом периодических платежей в соответствии с требованиями. Таким образом, договор гарантии служит дополнительной формой обеспечения.
Требования к раскрытию информации для перекрестных гарантий
Согласно Интерпретации 45 Совета по стандартам финансового учета (FASB), гаранты финансовых обязательств обязаны раскрывать и регистрировать такие обещания. Гарант должен отражать справедливую стоимость гарантии как обязательство в своих бухгалтерских книгах. Запись должна быть сделана в начале периода, когда компания предоставила гарантию другой компании. Однако Интерпретация 45 исключает определенные типы компаний, такие как лизинговые и страховые компании, которые предоставляют гарантии в ходе своей обычной деятельности.
Требование FASB также освобождает материнские компании, которые предоставляют гарантии своим дочерним предприятиям, от записи таких обещаний в качестве обязательства в своем балансе. Однако материнская компания должна раскрыть характер гарантии, максимальную ответственность, если компания обязана выплатить долг должника, а также шаги, которые гарант будет использовать для взыскания денег с должника. Если поручителем и должником являются не связанные компании, сделка должна быть отражена в балансе как обязательство.
Практический пример перекрестной гарантии
Компания ABC является материнской компанией XYZ Company. Дочерняя компания XYZ намеревается приобрести новую запатентованную технологию для своего завода по сборке мотоциклов. Технология обойдется компании примерно в 10 миллионов долларов. NMN Bank уже согласился предоставить ссуду 10 миллионов долларов дочерней компании XYZ при условии, что компания получит гарантию от другой компании.
В результате XYZ обратилась к своей материнской компании ABC с просьбой выступить поручителем по ссуде. Затем компания ABC согласилась с запросом и подписала гарантийное соглашение, в котором излагалась гарантированная сумма и условия гарантии.
Гарантия добычи и добычи против гарантии добычи
Гарантии в области переработки и сбыта продукции являются основными формами перекрестных гарантий, в которых участвуют материнская компания и ее дочерние компании.
Ниже по течению гарантии является гарантией от материнской компании для ее дочерней компании, чтобы убедить кредитор , что дочерняя компания будет выполнять свои финансовые обязательства. В случае, если дочерняя компания не в состоянии выплатить ссуду, материнская компания обязуется выплатить ссуду от имени дочерней компании.
С другой стороны, гарантия разведки и добычи - это форма гарантии, при которой дочерняя компания гарантирует долги своей материнской компании. Гарантия на добычу и добычу возникает, когда материнская компания не владеет достаточным количеством активов для залога в качестве обеспечения ссуды и включает активы дочерней компании для увеличения своего обеспечения.
Связанные чтения
Спасибо за то, что прочитали объяснение перекрестной гарантии в Финансах. Финансы предлагают сертификацию финансового моделирования и оценки (FMVA) ™. Сертификация FMVA®. Присоединяйтесь к более 350 600 студентам, которые работают в таких компаниях, как Amazon, JP Morgan и программы сертификации Ferrari, для тех, кто хочет вывести свою карьеру на новый уровень. Чтобы продолжать учиться и продвигаться по карьерной лестнице, вам будут полезны следующие финансовые ресурсы:
- Промежуточный заем Промежуточный заем Промежуточный заем - это краткосрочная форма финансирования, которая используется для выполнения текущих обязательств перед получением постоянного финансирования. Он обеспечивает немедленный денежный поток, когда финансирование необходимо, но еще не доступно. Промежуточный заем предоставляется с относительно высокими процентными ставками и должен быть обеспечен каким-либо залогом.
- Долговые ковенанты Долговые ковенанты Долговые ковенанты - это ограничения, которые кредиторы (кредиторы, держатели долгов, инвесторы) накладывают на кредитные соглашения, чтобы ограничить действия заемщика (должника).
- Финансирование на непредвиденные обстоятельства Финансирование на непредвиденные обстоятельства В договоре купли-продажи дома под условным финансированием понимается пункт, в котором говорится, что предложение зависит от того, обеспечит ли покупатель финансирование для собственности. Финансирование на случай непредвиденных обстоятельств обеспечивает покупателю защиту от потенциальных юридических последствий в случае, если сделка не состоится.
- Личная репутация Личная репутация Личная репутация - это нематериальная ценность, которая возникает в результате усилий или репутации владельца бизнеса или другого лица. Это означает, что ценность связана только с человеком, работающим в организации, а не с самой компанией. В бухгалтерском учете и финансах гудвил - это нематериальный актив.