Годовая общая прибыль - обзор, формула, приложения

Общий годовой доход - это доход, полученный от инвестиций каждый год. Он рассчитывается как среднее геометрическое значение доходности каждого года, полученной за период. Он также известен как сложный годовой темп роста (CAGR). CAGR CAGR означает сложный годовой темп роста. Это показатель годового темпа роста инвестиций с течением времени с учетом эффекта начисления сложных процентов. .

Годовая общая прибыль

Годовая норма прибыли позволяет инвесторам сравнивать инвестиции с разной продолжительностью. Несмотря на то, что он дает инвесторам предварительную оценку результатов инвестиций, годовая общая прибыль не дает никаких сведений о колебаниях цен или непредсказуемости инвестиций.

Формула годовой общей прибыли

1. Если инвестору задана годовая норма прибыли за каждый год в течение инвестиционного периода, общая годовая доходность рассчитывается по следующей формуле:

Годовая общая прибыль - формула

Где:

  • R 1 - годовая прибыль за 1 год
  • R 2 - годовая прибыль за 2 год и т. Д.
  • n - количество лет

Например, инвестор ранее приобрел 150 акций по 20 долларов каждая и решил удержать эти акции в течение двух лет. Акции вырастут на 15% в текущем году и увеличатся на 12% через год. Каков будет общий годовой доход от инвестиций за два года?

Пример расчета

Инвестор получает доход в размере 13,5% ежегодно за два года владения акциями.

2. Если кумулятивный доход известен, общий годовой доход может быть рассчитан для данного периода, и период инвестирования не обязательно должен быть в годах. Инвестиции можно удерживать в течение определенного количества дней, и в этом случае общий годовой доход можно рассчитать по формуле:

Общий годовой доход - формула количества дней простоя

Где:

  • R - совокупный доход

Например, предположим, что инвестор держал инвестицию в течение 650 дней, что принесло совокупную прибыль 15,75%. Каков будет общий годовой доход от инвестиций?

Годовая общая прибыль - количество дней ожидания

Здесь инвестиции, обеспечивающие совокупную доходность 15,75%, приносят годовую совокупную доходность 8,56%.

3. Если инвестору дается начальная и конечная долларовая стоимость инвестиций, общий годовой доход можно рассчитать по следующей формуле:

Годовая общая прибыль - Формула начальной и окончательной долларовой стоимости

Например, предположим, что инвестор ранее приобрел 100 акций по 12 долларов каждая и решил удерживать акции в течение двух лет. Инвестор получает дивиденды в размере 1,50 доллара на акцию ежегодно. Через два года инвестор решает продать все акции по 15 долларов. Какова норма прибыли за два года владения акциями инвестору?

Начальная стоимость вложения = 12 $ * 100 = 1200 $

Денежные средства, полученные в качестве дивидендов за двухлетний период = 1,50 доллара * 100 * 2 = 300 долларов

Стоимость от продажи акций = 15 долларов США * 100 = 1500 долларов США

Следовательно, окончательная стоимость инвестиций = 300 долларов США + 1500 долларов США = 1800 долларов США.

Годовая общая прибыль:

Пример расчета 3

Таким образом, инвестор получает прибыль в размере 22,47% годовых от инвестиций.

Практическое применение

  • Компании используют годовую совокупную прибыль для прогнозирования своих финансовых показателей, предполагая, что текущие условия будут преобладать.
  • Годовое использование помогает налогоплательщикам преобразовать налоговые периоды продолжительностью менее года в годовой период, что помогает налогоплательщикам эффективно планировать.
  • Ставки по краткосрочным займам и инвестициям приведены в годовом исчислении для сравнения.

Абсолютная доходность и общая годовая доходность

Абсолютная доходность или общая доходность показывает, как происходило вложение, без учета периода инвестирования. Он сообщает инвестору сумму средств, заработанных вложением, и измеряет процентную прибыль или убыток по отношению к первоначальной стоимости инвестиции.

Например, если инвестор вложил 20 000 долларов и получил 25 000 долларов в конце трех лет, инвестиции обеспечили общий доход (25 000 - 20 000) / 20 000 = 0,25 (т. Е. 25%). Однако при этом не учитывается трехлетний период, который инвестор посвятил ценной бумаге.

Хотя абсолютный доход рассчитать просто, его нельзя использовать для сравнения инвестиций за разные периоды времени. Напротив, общая годовая доходность выражает окупаемость инвестиций. Рентабельность инвестиций (ROI). Рентабельность инвестиций (ROI) - это показатель эффективности, используемый для оценки доходности инвестиций или сравнения эффективности различных инвестиций. сроком на один год. Таким образом, можно легко сравнить инвестиции с разными временными рамками.

Например, между двумя инвестициями с годовой совокупной доходностью 8,5% и 9,8% соответственно, было бы разумно выбрать последнее. Общая годовая доходность учитывает эффект начисления сложных процентов и либо прогнозирует, либо сокращает период абсолютной доходности до одного года.

Ключевые выводы

  • Общая годовая прибыль - это доход, который инвестиции приносят каждый год в течение определенного периода.
  • Это полезно при сравнении инвестиций с разным периодом времени.
  • Общая годовая прибыль может быть использована для прогнозирования эффективности актива или компании. Однако из-за волатильности рынка и других условий прогнозы не могут быть гарантированы.

Дополнительные ресурсы

Finance является официальным поставщиком сертификата Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ Certification. Аккредитация Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ является мировым стандартом для кредитных аналитиков, который охватывает финансы, бухгалтерский учет, кредитный анализ, анализ денежных потоков, моделирование ковенантов, погашение кредитов и многое другое. программа сертификации, призванная превратить любого в финансового аналитика мирового уровня.

Чтобы продолжить изучение и развитие своих знаний в области финансового анализа, мы настоятельно рекомендуем дополнительные ресурсы, указанные ниже:

  • Непрерывно начисленный доход Непрерывно начисляемый доход Непрерывно начисляемый доход - это то, что происходит, когда проценты, полученные от инвестиций, рассчитываются и реинвестируются обратно на счет в течение бесконечного количества периодов. Проценты начисляются на основную сумму и проценты, накопленные за указанные периоды.
  • Калькулятор CAGR Калькулятор CAGR Этот калькулятор CAGR поможет вам определить совокупный годовой темп роста инвестиций. CAGR является отличным показателем роста, поскольку он изолировал влияние совокупного дохода на рост, которое иногда скрывается от других показателей роста. CAGR означает совокупный годовой темп роста.
  • Норма прибыли Норма прибыли Норма прибыли (ROR) - это прибыль или убыток от инвестиции за период времени, сопоставленная с первоначальной стоимостью инвестиции, выраженной в процентах. В этом руководстве представлены наиболее распространенные формулы
  • Инвестирование: руководство для начинающих Инвестирование: руководство для начинающих Руководство Финансовое руководство «Инвестирование для начинающих» научит вас основам инвестирования и научит их начинать. Узнайте о различных стратегиях и методах торговли, а также о различных финансовых рынках, в которые вы можете инвестировать.